地特三等申論題
109年
[會計] 中級會計學
第 一 題
📖 題組：
甲公司於 X1年1月1日發行每張面額$100,000，票面利率5%之附賣回權可轉換公司債100張，共得款$10,450,000，全數由乙公司購入。該公司債每年12月31日付息一次，於 X2年12月31日付息後，投資人得要求甲公司按110價格以現金買回。甲公司採利息法作折溢價攤銷。 投資人自 X2年1月1日起也能申請將每張公司債，轉換甲公司面額$10之普通股500股。已知 X1年1月1日市場上相同條件之不附賣回權及轉換權公司債之公允價值為$9,800,000，賣回權以選擇權訂價模式決定之公允價值為$100,000，賣回權以及“不含賣回權及轉換權公司債”（以下稱“主合約”）並非緊密關聯。 乙公司購入該批公司債，將之歸類為透過損益按公允價值衡量債券投資，並選擇不攤銷相關之折溢價。有關該批公司債之賣回權、轉換權及主合約於 X1及 X2年底之相關資料如下： | 日期 | 賣回權公允價值 | 轉換權公允價值 | 主合約公允價值（支付當年度利息後） | 主合約帳面金額（支付當年度利息後） | |---|---|---|---|---| | X1年12月31日 | $120,000 | $570,000 | $9,830,000 | $9,850,000 | | X2年12月31日 | 110,000 | 650,000 | 10,240,000 | 9,880,000 | 試作：
甲公司於 X1年1月1日發行每張面額$100,000，票面利率5%之附賣回權可轉換公司債100張，共得款$10,450,000，全數由乙公司購入。該公司債每年12月31日付息一次，於 X2年12月31日付息後，投資人得要求甲公司按110價格以現金買回。甲公司採利息法作折溢價攤銷。 投資人自 X2年1月1日起也能申請將每張公司債，轉換甲公司面額$10之普通股500股。已知 X1年1月1日市場上相同條件之不附賣回權及轉換權公司債之公允價值為$9,800,000，賣回權以選擇權訂價模式決定之公允價值為$100,000，賣回權以及“不含賣回權及轉換權公司債”（以下稱“主合約”）並非緊密關聯。 乙公司購入該批公司債，將之歸類為透過損益按公允價值衡量債券投資，並選擇不攤銷相關之折溢價。有關該批公司債之賣回權、轉換權及主合約於 X1及 X2年底之相關資料如下： | 日期 | 賣回權公允價值 | 轉換權公允價值 | 主合約公允價值（支付當年度利息後） | 主合約帳面金額（支付當年度利息後） | |---|---|---|---|---| | X1年12月31日 | $120,000 | $570,000 | $9,830,000 | $9,850,000 | | X2年12月31日 | 110,000 | 650,000 | 10,240,000 | 9,880,000 | 試作：
📝 此題為申論題，共 3 小題
小題 (一)
甲、乙公司於 X1年1月1日及12月31日應有之分錄。（15分）
思路引導 VIP
對於發行方(甲公司)，需將複合金融工具拆解為主合約負債、獨立衍生工具(賣回權)及權益(轉換權)，年底再分別作利息攤銷與公允價值評價。對於投資方(乙公司)，因歸類為FVTPL，直接整包認列，不攤銷折溢價，年底直接按整體公允價值變動認列評價損益。
小題 (二)
乙公司於 X2年12月31日收息後，將半數甲公司債投資行使賣回權，請作甲公司對賣回權之行使應有之分錄。（6分）
思路引導 VIP
甲公司被行使半數賣回權時，先確認X2年底相關帳面金額(已包含X2年的利息攤銷與評價更新)：主合約為9,880,000，賣回權為110,000。行使半數代表需除列一半的帳面負債，並支付一半面額的110%現金。支付對價與除列負債帳面額之差額列為贖回損失，對應的認股權餘額轉入已失效認股權。
小題 (三)
因市場利率大幅下降，甲公司為了提早收回公司債，於 X3年1月1日提出誘導轉換計畫，將流通在外之每張公司債可轉換甲公司普通股提高為550股，當日甲公司普通股每股公允價值為$200。乙公司當日將剩餘之甲公司債投資，全數行使轉換權。請作甲公司 X3年1月1日應有之分錄。（4分）
思路引導 VIP
處理誘導轉換時，需計算因「優惠」而多給的股數其市價，認列為當期費用（誘導轉換費用）。剩餘所有的公司債、賣回權與認股權皆因轉換普通股而除列，轉為股本及資本公積－普通股溢價。