高考申論題
114年
[經建行政] 貨幣銀行學
第 二 題
📖 題組：
請回答下列問題：（每小題 10 分，共 20 分）
（一）甲銀行擁有市值 300 億元的資產，平均存續期間為 2 年，該銀行負債市值 80 億元，平均存續期間為 4 年。請根據上述資料，進行存續期間模型分析（duration analysis），並說明當市場利率上升 3%（上升 3 個百分點）時，該銀行的淨值（net worth）將會發生什麼變化。
（二）乙銀行的資產中，對利率敏感資產為 30 億元，固定利率資產為 80 億元；負債中，對利率敏感負債為 50 億元，固定利率負債為 60 億元。
請根據上述資料，對乙銀行進行缺口模型分析（gap analysis），並說明當市場利率從 10%降至 5%（下降 5 個百分點）時，該銀行的利潤
（profit）將會發生什麼變化。
請回答下列問題：（每小題 10 分，共 20 分）
（一）甲銀行擁有市值 300 億元的資產，平均存續期間為 2 年，該銀行負債市值 80 億元，平均存續期間為 4 年。請根據上述資料，進行存續期間模型分析（duration analysis），並說明當市場利率上升 3%（上升 3 個百分點）時，該銀行的淨值（net worth）將會發生什麼變化。
（二）乙銀行的資產中，對利率敏感資產為 30 億元，固定利率資產為 80 億元；負債中，對利率敏感負債為 50 億元，固定利率負債為 60 億元。
請根據上述資料，對乙銀行進行缺口模型分析（gap analysis），並說明當市場利率從 10%降至 5%（下降 5 個百分點）時，該銀行的利潤
（profit）將會發生什麼變化。
📝 此題為申論題，共 2 小題
小題 (二)
乙銀行的資產中，對利率敏感資產為 30 億元，固定利率資產為 80 億元；負債中，對利率敏感負債為 50 億元，固定利率負債為 60 億元。請根據上述資料，對乙銀行進行缺口模型分析（gap analysis），並說明當市場利率從 10%降至 5%（下降 5 個百分點）時，該銀行的利潤（profit）將會發生什麼變化。
思路引導 VIP
本題是商業銀行利率風險管理中「利率敏感性缺口模型（Gap Analysis）」的計算與分析題。
- 提取關鍵數據：
小題 (一)
甲銀行擁有市值 300 億元的資產，平均存續期間為 2 年，該銀行負債市值 80 億元，平均存續期間為 4 年。請根據上述資料，進行存續期間模型分析（duration analysis），並說明當市場利率上升 3%（上升 3 個百分點）時，該銀行的淨值（net worth）將會發生什麼變化。
思路引導 VIP
本題是商業銀行利率風險管理中「存續期間模型」的經典計算題。
- 提取關鍵數據：
銀行利率風險分析
💡 運用缺口與存續期間分析評估利率變動對銀行利潤與淨值的影響。
| 比較維度 | 利率敏感性缺口分析 | VS | 存續期間模型分析 |
|---|---|---|---|
| 核心目標 | 衡量淨利息收入(利潤)變化 | — | 衡量銀行淨值(市場價值)變化 |
| 時間維度 | 短期分析(著重重新定價日期) | — | 長期分析(考慮現金流量現值) |
| 計算基礎 | RSA 與 RSL 的差額 | — | 資產與負債的加權平均存續期間 |
💬缺口分析關注帳面利潤的短期波動，存續期間分析則關注銀行整體的市值風險。
