初等考試
108年
[統計] 統計學大意
第 9 題
甲想建立一個包括 A 與 B 兩種股票之投資組合。令 X = 投資 A 股票的報酬率，Y = 投資 B 股票的報酬率。假設投資 A 股票的報酬率之期望值與變異數分別是 E(X)= 8.45% 及 Var(X)= 25；投資 B 股票的報酬率之期望值與變異數分別是 E(Y)=3.2% 及 Var(Y)=1。兩種報酬率之間的共變異數是 -3。甲考慮兩種投資組合策略，第一種投資組合策略是以各 50%資金投資兩種股票，第二種投資組合策略是以 70%資金投資 A 股票，30%資金投資 B 股票。以標準差作為投資風險的衡量，下列何者錯誤？
- A 第一種投資組合策略的期望報酬率 5.825%
- B 第二種投資組合策略的期望報酬率 6.875%
- C 第二種投資組合策略的投資風險較低
- D 第一種投資組合策略的期望報酬率較低
思路引導 VIP
若不進行細部計算，請試著觀察：兩組策略中，哪一個策略配置了較高比例在「變異數（風險）極大」的資產上？再者，根據投資組合理論中變異數公式的組成，權重對於整體風險的影響是線性增長，還是具備「平方級」的擴張效果？
🤖
AI 詳解
AI 專屬家教
哇！答對了！安妮亞看到了，你有好好地把投資組合的秘密記在心裡！安妮亞很開心幫爸爸順利完成了任務！
真是太棒了！你的頭腦很聰明，懂得怎麼玩金錢遊戲！
- 觀念驗證：
▼ 還有更多解析內容